Bancos bajan tasas de créditos hipotecarios UVA tras inyección de fondos de Anses

Tras la reciente inyección de fondos provenientes del Fondo de Garantía de Sustentabilidad (FGS) de la Anses, que se destinaron a plazos fijos en el sistema bancario, se observa una tendencia a la baja en las tasas de interés de los créditos hipotecarios UVA. Entre julio y septiembre, nueve de las veinte entidades financieras analizadas redujeron sus tasas, mientras que diez las mantuvieron estables y solo una las incrementó. El promedio de la tasa de interés para estos préstamos se ubicó en un 7,7% al 22 de septiembre, descendiendo desde el 8,7% registrado a principios de julio. Este movimiento se vincula directamente con las licitaciones de fondos del FGS, que buscan canalizar recursos hacia el otorgamiento de créditos para la vivienda.

Las dos primeras licitaciones del FGS, realizadas en septiembre y octubre, implicaron la colocación de $400.000 millones en plazos fijos bancarios. Estos fondos, que representan aproximadamente USD 264 millones, tienen como objetivo permitir la concesión de alrededor de 3.500 créditos hipotecarios. El mecanismo permite a los bancos acceder a financiamiento a un costo inferior al de mercado, lo que se traduce en tasas finales más competitivas para los solicitantes, cercanas al tope del 7,5% una vez considerados los costos de originación. La mayoría de las entidades que aplicaron recortes lo hicieron en uno o dos puntos porcentuales, y siete de ellas fijaron sus tasas en el 7,5%, consolidándose como un valor de referencia en el mercado.

El impulso a la baja de las tasas provino principalmente de los bancos privados, donde ocho de trece entidades redujeron sus tasas, llevando el promedio del segmento del 9,5% al 8%. En contraste, el sector público mostró una menor dinámica de ajuste. A pesar de la reducción en las tasas publicadas, el costo efectivo de los préstamos otorgados se mantuvo relativamente estable, oscilando entre el 6,7% y el 7,2%. Esto sugiere que, si bien la oferta de tasas más bajas se está consolidando, aún no se refleja completamente en el costo promedio de los créditos efectivamente concedidos. En septiembre, el monto desembolsado en créditos UVA experimentó una caída interanual del 21%, aunque mostró una recuperación respecto a meses anteriores, superando en $61.000 millones a agosto.

Para Rosario y la región, esta baja en las tasas hipotecarias UVA representa una oportunidad significativa para el acceso a la vivienda, especialmente para aquellos que buscan adquirir su primera propiedad o mejorar sus condiciones habitacionales. La consolidación de tasas más bajas, impulsada por políticas gubernamentales de fondeo, podría reactivar el mercado inmobiliario local, que históricamente ha mostrado sensibilidad a las condiciones de financiamiento. Los antecedentes de políticas similares en el pasado han demostrado ser un motor para la demanda, y se espera que esta tendencia continúe si se mantienen las condiciones de fondeo y la estabilidad macroeconómica.